סקירה שבועית של המסחר / צילום: Dreamstime
כלכלני הבורסה
23/08/2024
- המסחר השבוע התנהל על רקע דריכות וכוננות שיא ברחבי הארץ בשל איומי תקיפה מצד איראן וחיזבאללה, ועל רקע שיחות הפסגה שנפתחו לפני שבוע בקטאר ומאמצים להגיע להסכם החזרת החטופים.
- מדד הפחד עלה והגיע לכ-21 נקודות בסוף השבוע, הדולר התחזק מעט ביחס לשקל בכ-0.2%.
- תשואת איגרות החוב הממשלתיות לטווח של 10 שנים בארץ עלתה השבוע ועומדת על כ-4.85%.
- בקרנות המחקות – מכירות של קרנות העוקבות אחר מדדי מניות מקומיים, בעיקר מדד ת"א-125 ורכישות של קרנות העוקבות אחר מדדי מניות בחו"ל, בעיקר מדד S&P 500.
- בקרנות האקטיביות – הזרמות של כספים לקרנות הכספיות.
- המסחר בת"א, כמו בשוקי חו"ל, הושפע גם מפרסום דוחות כספיים לרבעון השני של השנה ע"י החברות הבורסאיות.
- בנוסף, מתגברת הדריכות לקראת עדכון הריבית ע"י בנק ישראל בשבוע הקרוב (ב-28 באוגוסט), זאת לאור העלייה באינפלציה ונתוני צמיחה חלשים.
- מנתוני הלשכה המרכזית לסטטיסטיקה (הלמ"ס) שהתפרסמו בסוף השבוע האחרון עולה כי שיעור האינפלציה ב-12 חודשים אחרונים עלה לכ-3.2% ביולי, לעומת כ-2.9% עפ"י נתון קודם, שיעור זה גבוה מהרף המקסימלי של יעד האינפלציה שהציב בנק ישראל ועומד על כ-3%.
ואילו מנתונים שפרסם הלמ"ס השבוע עולה כי: התוצר המקומי גולמי ברבעון השני של שנת 2024 עלה ב-1.2% בלבד בחישוב שנתי לעומת הרבעון הקודם , והתכווץ בכ-1.4% לעומת הרבעון המקביל בשנת 2023. התוצר לנפש ברבעון השני של 2024 התכווץ בכ-0.4% בחישוב שנתי.
- בשוקי חו"ל המסחר הסתכם בעליות שערים במדדי המניות בבורסות המובילות בעולם.
- מדדי ת"א-35 ות"א-90 ירדו השבוע בכ-0.2% ובכ-0.5%, בהתאמה, זאת לעומת עלייה של כ-0.8% ושל כ-1.4% במדדי ה- Dow Jonesוה-S&P 500 בארה"ב, בהתאמה, ועלייה של כ-1.6% במדד STOXX 50 באירופה (נתוני חו"ל נכונים ליום רביעי).
- מדד ת"א קומבו 90 ובנקים 5, הכולל את מניות מדדי ת"א-90 ות"א בנקים-5, ירד השבוע בכ-0.5%, אך עלה בכ-4.0% ממועד השקתו ב-4 באוגוסט 2024.
- ירידות שערים אפיינו את מרבית המדדים הענפיים, בראשם מדדי ת"א תעשייה ות"א-נפט וגז שבלטו השבוע בירידה של כ-1.6%, כל אחד. ומנגד, מדדי ת"א-ביומד ות"א-רשתות שיווק בלטו השבוע בעלייה של כ-4.7% וכ-3.8%, בהתאמה.
- מגמה מעורבת אפיינה את מדדי איגרות החוב.
את עליות השערים השבוע הובילו מדדי איגרות החוב צמודות המדד, בראשם מדד תל בונד-20 שעלה בכ-0.8%.
מנגד, את ירידות השערים הובילו מדדי איגרות החוב השקליות בראשם מדד תל גוב-שקלי 10+ שירד השבוע בכ-1.0%.
התשואה לפידיון של אג"ח ממשלתי שקלי ל-10 שנים עלתה בכ-0.1% השבוע והיא עומדת על כ-4.85% בסוף השבוע. זאת בשונה מהתשואה לפידיון של אג"ח ממשלת ארה"ב ל-10 שנים שירדה במקביל ב-0.1% והיא עומדת על כ-3.8% לקראת סוף השבוע (נכון ליום רביעי).
קרנות מחקות
בקרנות המחקות, העוקבות אחר מדדי מניות בינלאומיים נרשמו השבוע רכישות נטו, בעיקר של קרנות העוקבות אחר מדד S&P 500, בסכום של כ-195 מיליון שקל, זאת בהמשך לרכישות נטו בסכום של כ-125 מיליון שקל בשבוע הקודם;
בקרנות העוקבות אחר מדדי מניות מקומיים נרשמו השבוע מכירות נטו, בעיקר של קרנות העוקבות אחר מדד ת"א-125, בסכום של כ-85 מיליון שקל, זאת בהמשך למכירות נטו בסכום של כ-50 מיליון שקל בשבוע הקודם;
בקרנות העוקבות אחר מדדי אג"ח בארץ נרשמו השבוע רכישות נטו, בעיקר של קרנות העוקבות אחר מדד תל בונד-20, בסכום של כ-105 מיליון שקל, זאת לאחר פעילות לא מהותית בשבוע הקודם.
קרנות כספיות
בקרנות הכספיות נרשמו השבוע הזרמות של כספים בסכום של כ-395 מיליון שקל נטו, זאת בהמשך להזרמות נטו בסכום של כ-600 מיליון שקל בשבוע הקודם.
קרנות אקטיביות
בקרנות האקטיביות המשקיעות במניות בחו"ל ובקרנות האקטיביות המשקיעות במניות בתל-אביב לא נרשמה השבוע פעילות מהותית, זאת בדומה לשבוע הקודם.
בקרנות האקטיביות המשקיעות באיגרות חוב בתל-אביב לא נרשמה השבוע פעילות מהותית, לאחר משיכות נטו בסכום של כ-80 מיליון שקל בשבוע הקודם.
הנפקה בשוק המניות
שותפות הנפט והגז מודיעין יהש גייסה השבוע כ-49 מיליון שקל בהנפקה לציבור של אג"ח להמרה צמוד דולר. הסדרה עם מח"מ של 3.7 שנים, ריבית 7%, במחיר 0.93 שקל לאג"ח, ללא דירוג. כל 2.3 ₪ ע.נ אג"ח ניתנות ליחידת השתתפות אחת ששערה ביום ההנפקה היה 1.679 שקל.
הנפקת איגרות חוב חברות
השבוע גויסו בשוק איגרות החוב כ-759 מיליון שקל בשתי הנפקות לציבור ע"י חברות, כמפורט להלן:
קרנות סל
ביום שני, ה-19 באוגוסט, נרשמה למסחר בבורסה בתל אביב קרן סל חדשה אי.בי.אי העוקבת אחר מדד ת"א-90. כיום נסחרות בת"א 474 קרנות סל ו-40 קרנות חוץ הנסחרות במקביל בחו"ל.
מדדי מניות
מדדי איגרות חוב
מטבע חוץ
- ירידות שערים במרבית מדדי המניות ומגמה מעורבת במדדי איגרות החוב המובילים.
- המסחר השבוע התנהל על רקע דריכות וכוננות שיא ברחבי הארץ בשל איומי תקיפה מצד איראן וחיזבאללה, ועל רקע שיחות הפסגה שנפתחו לפני שבוע בקטאר ומאמצים להגיע להסכם החזרת החטופים.
- מדד הפחד עלה והגיע לכ-21 נקודות בסוף השבוע, הדולר התחזק מעט ביחס לשקל בכ-0.2%.
- תשואת איגרות החוב הממשלתיות לטווח של 10 שנים בארץ עלתה השבוע ועומדת על כ-4.85%.
- בקרנות המחקות – מכירות של קרנות העוקבות אחר מדדי מניות מקומיים, בעיקר מדד ת"א-125 ורכישות של קרנות העוקבות אחר מדדי מניות בחו"ל, בעיקר מדד S&P 500.
- בקרנות האקטיביות – הזרמות של כספים לקרנות הכספיות.
- המסחר בת"א, כמו בשוקי חו"ל, הושפע גם מפרסום דוחות כספיים לרבעון השני של השנה ע"י החברות הבורסאיות.
- בנוסף, מתגברת הדריכות לקראת עדכון הריבית ע"י בנק ישראל בשבוע הקרוב (ב-28 באוגוסט), זאת לאור העלייה באינפלציה ונתוני צמיחה חלשים.
- מנתוני הלשכה המרכזית לסטטיסטיקה (הלמ"ס) שהתפרסמו בסוף השבוע האחרון עולה כי שיעור האינפלציה ב-12 חודשים אחרונים עלה לכ-3.2% ביולי, לעומת כ-2.9% עפ"י נתון קודם, שיעור זה גבוה מהרף המקסימלי של יעד האינפלציה שהציב בנק ישראל ועומד על כ-3%.
ואילו מנתונים שפרסם הלמ"ס השבוע עולה כי: התוצר המקומי גולמי ברבעון השני של שנת 2024 עלה ב-1.2% בלבד בחישוב שנתי לעומת הרבעון הקודם , והתכווץ בכ-1.4% לעומת הרבעון המקביל בשנת 2023. התוצר לנפש ברבעון השני של 2024 התכווץ בכ-0.4% בחישוב שנתי.
- בשוקי חו"ל המסחר הסתכם בעליות שערים במדדי המניות בבורסות המובילות בעולם.
- מדדי ת"א-35 ות"א-90 ירדו השבוע בכ-0.2% ובכ-0.5%, בהתאמה, זאת לעומת עלייה של כ-0.8% ושל כ-1.4% במדדי ה- Dow Jonesוה-S&P 500 בארה"ב, בהתאמה, ועלייה של כ-1.6% במדד STOXX 50 באירופה (נתוני חו"ל נכונים ליום רביעי).
- מדד ת"א קומבו 90 ובנקים 5, הכולל את מניות מדדי ת"א-90 ות"א בנקים-5, ירד השבוע בכ-0.5%, אך עלה בכ-4.0% ממועד השקתו ב-4 באוגוסט 2024.
- ירידות שערים אפיינו את מרבית המדדים הענפיים, בראשם מדדי ת"א תעשייה ות"א-נפט וגז שבלטו השבוע בירידה של כ-1.6%, כל אחד. ומנגד, מדדי ת"א-ביומד ות"א-רשתות שיווק בלטו השבוע בעלייה של כ-4.7% וכ-3.8%, בהתאמה.
- מגמה מעורבת אפיינה את מדדי איגרות החוב.
את עליות השערים השבוע הובילו מדדי איגרות החוב צמודות המדד, בראשם מדד תל בונד-20 שעלה בכ-0.8%.
מנגד, את ירידות השערים הובילו מדדי איגרות החוב השקליות בראשם מדד תל גוב-שקלי 10+ שירד השבוע בכ-1.0%.
התשואה לפידיון של אג"ח ממשלתי שקלי ל-10 שנים עלתה בכ-0.1% השבוע והיא עומדת על כ-4.85% בסוף השבוע. זאת בשונה מהתשואה לפידיון של אג"ח ממשלת ארה"ב ל-10 שנים שירדה במקביל ב-0.1% והיא עומדת על כ-3.8% לקראת סוף השבוע (נכון ליום רביעי).
קרנות מחקות
בקרנות המחקות, העוקבות אחר מדדי מניות בינלאומיים נרשמו השבוע רכישות נטו, בעיקר של קרנות העוקבות אחר מדד S&P 500, בסכום של כ-195 מיליון שקל, זאת בהמשך לרכישות נטו בסכום של כ-125 מיליון שקל בשבוע הקודם;
בקרנות העוקבות אחר מדדי מניות מקומיים נרשמו השבוע מכירות נטו, בעיקר של קרנות העוקבות אחר מדד ת"א-125, בסכום של כ-85 מיליון שקל, זאת בהמשך למכירות נטו בסכום של כ-50 מיליון שקל בשבוע הקודם;
בקרנות העוקבות אחר מדדי אג"ח בארץ נרשמו השבוע רכישות נטו, בעיקר של קרנות העוקבות אחר מדד תל בונד-20, בסכום של כ-105 מיליון שקל, זאת לאחר פעילות לא מהותית בשבוע הקודם.
קרנות כספיות
בקרנות הכספיות נרשמו השבוע הזרמות של כספים בסכום של כ-395 מיליון שקל נטו, זאת בהמשך להזרמות נטו בסכום של כ-600 מיליון שקל בשבוע הקודם.
קרנות אקטיביות
בקרנות האקטיביות המשקיעות במניות בחו"ל ובקרנות האקטיביות המשקיעות במניות בתל-אביב לא נרשמה השבוע פעילות מהותית, זאת בדומה לשבוע הקודם.
בקרנות האקטיביות המשקיעות באיגרות חוב בתל-אביב לא נרשמה השבוע פעילות מהותית, לאחר משיכות נטו בסכום של כ-80 מיליון שקל בשבוע הקודם.
הנפקה בשוק המניות
שותפות הנפט והגז מודיעין יהש גייסה השבוע כ-49 מיליון שקל בהנפקה לציבור של אג"ח להמרה צמוד דולר. הסדרה עם מח"מ של 3.7 שנים, ריבית 7%, במחיר 0.93 שקל לאג"ח, ללא דירוג. כל 2.3 ₪ ע.נ אג"ח ניתנות ליחידת השתתפות אחת ששערה ביום ההנפקה היה 1.679 שקל.
הנפקת איגרות חוב חברות
השבוע גויסו בשוק איגרות החוב כ-759 מיליון שקל בשתי הנפקות לציבור ע"י חברות, כמפורט להלן:
|
שם החברה |
ענף/עיסוק |
סכום (במיליוני שקלים) |
הנפקה לציבור/ הקצאה פרטית |
סדרה נסחרת/ חדשה |
סוג הצמדה |
מח"מ (שנים) |
ריבית/ תשואה לפידיון |
דירוג "מעלות" /"מידרוג" |
|
1. אלבר |
ליסינג לרכב |
368 (אומדן) 92 (אומדן) |
הנפקה לציבור
|
נסחרת
נסחרת |
שקלי
מדד |
1.8
1.9 |
6.0%
3.3% |
A+
A+ |
|
2. פסיפיק |
קרן השקעות במקרקעין |
299 |
הנפקה לציבור |
נסחרת |
שקלי |
3.1 |
9.7% |
-AA |
בנוסף, בוצעה השבוע הנפקת ענק של איגרות חוב מובנות מגובות בפקדונות בנקאיים שקליים בריבית משתנה בסכום של כ-3 מיליארד שקל ע"י אלה פקדונות. החברה גייסה את הסכום בהנפקת סדרה חדשה של אג"ח שקלי בריבית משתנה - מרווח של 0.12% מעל ריבית בנק ישראל שתשולם בתשלום אחד יחד עם פידיון הקרן בדצמבר 2034, ובדירוג AAA "מעלות".
קרנות סל
ביום שני, ה-19 באוגוסט, נרשמה למסחר בבורסה בתל אביב קרן סל חדשה אי.בי.אי העוקבת אחר מדד ת"א-90. כיום נסחרות בת"א 474 קרנות סל ו-40 קרנות חוץ הנסחרות במקביל בחו"ל.
מדדי מניות
|
מדדי שווי שוק |
שינוי השבוע |
שינוי מתחילת השנה |
|
ת"א–35 |
-0.2% |
10.0% |
|
ת"א–90 |
-0.5% |
3.1% |
|
ת"א–125 |
-0.3% |
7.7% |
|
ת"א–SME60 |
0.5% |
7.5% |
|
ת"א קומבו 90 ובנקים 5 |
-0.5% |
4.0% |
|
מדדים ענפיים |
שינוי השבוע |
שינוי מתחילת השנה |
|
ת"א טק-עילית |
-1.0% |
1.6% |
|
ת"א בנקים-5 |
0.1% |
11.8% |
|
ת"א-נפט וגז |
-1.6% |
6.9% |
|
ת"א נדל"ן |
-1.0% |
-1.6% |
מדדי איגרות חוב
|
מדד |
שינוי השבוע |
שינוי מתחילת השנה |
|
תל גוב-צמודות |
0.5% |
-0.1% |
|
תל גוב-שקלי |
-0.5% |
-1.0% |
|
תל בונד-60 |
0.7% |
3.2% |
|
תל בונד-שקלי |
0.0% |
2.2% |
מטבע חוץ
|
מטבע |
שינוי השבוע |
שינוי מתחילת השנה |
|
דולר/שקל |
0.2% |
2.7% |
|
אירו/ שקל |
1.4% |
3.4% |
