הטבת המס בקרנות ההשתלמות שוב בסכנה

כפי שפורסם בתקשורת הבוקר, הצוות שפרסם את המלצותיו בנושא הרפורמה הצפויה במכשירי החיסכון רמז כי המלצתו היא לכלול את קרנות ההשתלמות בחשבון המאוחד של מכשירי החיסכון הוולונטריים לטווח קצר ובינוני: קופת גמל להשקעה, פוליסת חיסכון, וקרנות נאמנות.

במסגרת הרפורמה הנבחנת בידי הצוות לצמצום פערים רגולטוריים במכשירי חיסכון, החשבון המאוחד יאחד את גובה המיסוי בין המכשירים האמורים. אולם בקרנות השתלמות אין אירוע מס בעת משיכת הכספים (בתום 6 שנים), כך שמהלך לשילובן בחשבון המאוחד משמעתו שהן בפוטנציאל למיסוי.

נזכיר כי ב-13 בפברואר 2025 (ועודכן ב-30 במרץ) פרסם משרד האוצר להערות הציבור את דו"ח ביניים של הצוות וחרף העובדה שהצוות, כשמו, אמור לעסוק במכשירי החיסכון לטווח הקצר והבינוני, הוא כלל בהתייחסותו גם את מכשירי החיסכון לטווח הארוך, ואף שוקל לשלבן בחשבון המאוחד.

צילום מסך מדו"ח הביניים של הצוות לצמצום פערים רגולטוריים במכשירי חיסכון:

כיום נהנים החוסכים בקרנות השתלמות מפטור מלא ממס על רווחי הון אשר לרוב עומד על 25% (כאשר הכספים נמשכים מהקרן לאחר שש שנים). בנוסף, בעת ההפקדות לקרן, ניתן פטור ממס הכנסה. זו הסיבה לכך שקרנות ההשתלמות הן מוצר מבוקש מאוד בקרב חוסכים. 

הפטור ממיסוי בקרנות ההשתלמות גורע מקופת המדינה הון משמעותי שיכול היה להתווסף כגבייה ממסים. על כן מנסים במשרד האוצר בראשות השר סמוטריץ' לפגוע בפטור הזה לא פעם.

בכל הפעמים הקודמות שהסוגיה עלתה ניצב יו"ר ההסתדרות מול האוצר ובלם את המהלכים, וגם הפעם הוא מיהר להגיב ושיגר אמש מכתב חריף לשר האוצר סמוטריץ'.

יו"ר ההסתדרות ארנון בר דוד: "חריגה בוטה מהסכמות עם ההסתדרות"

במכתבו הדגיש יו"ר ההסתדרות ארנון בר דוד כי "דו"ח הביניים להערות הציבור אשר הוציא צוות הוועדה לצמצום הפערים במכשירי השקעה בחיסכון לטווח קצר ובינוני, 
בשורה התחתונה כל כולו נועד לבטל ולצמצם הטבות מס לציבור העובדים, והלכה למעשה יש בו כדי להביא לפגיעה של ממש בציבור החוסכים, בקופת גמל להשקעה, קרנות השתלמות ואף במוצרי החיסכון לטווח הארוך. דוח הביניים עושה זאת תוך הסטת הטבות והגדלת היתרונות דווקא לקרנות הנאמנות, על פני מוצרים אחרים, תוך פגיעה באיזון ובשוני בין המוצרים השונים".

עוד כתב בר דוד כי, "דו"ח הביניים עושה זאת תוך חריגה בוטה מהמנדט שנקבע לוועדה בכתב המינוי שניתן לה, הן בהמלצותיו לגבי החסכון הפנסיוני ארוך הטווח והן בהמלצותיו לגבי מיסוי קרנות ההשתלמות, אשר אינם נמנים על המכשירים שהצוות מונה לבחון. וכל זאת, קורה תוך חריגה בוטה מהסכמות עם ההסתדרות, בנוגע לחוק ההסדרים, בין היתר לעניין מיסוי קרנות השתלמות".

עוד מחדד בר דוד כי "מנדט הועדה היה לטפל בפערים הרגולטוריים בין המוצרים שפורטו בכתב המינוי, אשר יש בהם (כביכול) כדי לייצר ארביטראז' רגולטורי וכשל שוק, ולמרות זאת הפער היחידי שטופל בדו"ח הביניים, בפועל, הינו הפער המיסויי, תוך המלצה לבטל ולצמצם הטבות מס. את שאר הבעיות, כולל אלו הנגרמות מההמלצות אחרות של אותו דוח, משאיר הצוות ללימוד ובדיקה עתידיים".

עוד הוא מדגיש גם את התנגדות רשות שוק ההון למהלך זה: "ההמלצות הבעייתיות של דוח הביניים, נעשות אף בניגוד לעמדתו המפורשת והמנומקת, בטעמים כבדי משקל, של הרגולטור הרלוונטי - רשות שוק ההון. עובדה האומרת דרשני". לסיום הוא מבהיר: "יובהר, ההסתדרות מתנגדת נחרצות להמלצות הדו"ח".

ברשות שוק ההון מתנגדים אף הם למהלך

גורמים ברשות שוק ההון מאשרים את דבריו ואומרים לפאנדר כי ברשות הביעו התנגדות מהמהלך, כפי שפורט בהרחבה בחוות דעת המיעוט שפרסמה הרשות זה מכבר. הם מחדדים כי קרנות ההשתלמות אינן במנדט של הצוות לבחינת הרפורמה לצמצום פערים רגולטוריים במכשירי חיסכון, כיוון שמדובר במכשיר חיסכון אשר ניתן על ידי מעסיק ולכן לא דורש התעסקות. "באם הוא ייכנס לחשבון המאוחד הוא ידרוש בירוקרטיה והתעסקות מהעובד". הם מציינים.

בנוסף הם אומרים כי "מדובר במוצר זול ואיחודו יוסיף עלויות לעובד. כמו כן, לא נכון להוסיף לו הטבת מס במשיכה כקצבה".

לבסוף הם אומרים כי "המהלך יוכל לפגוע בתשואות לטווח ארוך, כיוון שישקיעו בפחות נכסים לא סחירים".

ממשרד האוצר נמסר בתגובה: "בבסיס המלצות הצוות לבחינת ארביטראז' רגולטורי ומיסויי במכשירי חיסכון לטווח קצר ובינוני, ניצבת השאיפה של הצוות לצמצם עיוותים קיימים בין מכשירי החיסכון השונים שאינם מטיבים עם החוסכים, ולהגביר את השקיפות, התחרות והיעילות בשוק החיסכון. 

"ההמלצות בדוח הביניים, מתמקדות במכשירי החיסכון לטווח ארוך ובינוני. המסקנות פורסמו להערות הציבור והן חלק מתהליך התייעצות רחב, שמקיימת הוועדה עם כלל הגורמים הרלוונטיים, במטרה לגבש פתרון מאוזן שינגיש את מגוון מוצרי ההשקעה השונים לציבור, ישפר את יכולתו להשוות ולמצות את ההטבות להם זכאים, ובכך יטיב עם ציבור החוסכים בישראל".